Object

Title: Wykorzystanie modelu DCC-GARCH oraz funkcji powiązań FGM w analizie zależności między stopami zwrotu z akcji, indeksów giełd światowych oraz kursami walut : przykład empiryczny

Title in english:

Using DCC-GARCH model and a FGM copula in the analysis of the dependency between returns of stocks, world stock markets indexes and exchange rates : empirical example

Creator:

Papla, Daniel ; Piontek, Krzysztof

Description:

Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu; 2006; nr 1133, s. 376-383

Abstrakt:

Main goal of this paper is an analysis of the estimation of parameters of Farlie—Gumbel Morgenstem copula (FGM) for data filtered with dynamic conditional correlation (DCC) of Engle [3], Such an estimation can help establishing a nature of dependency between time series. The paper consist of three main parts. The first part presents DCC model used for modeling a linear correlation. Also copula functions are presented here with example - multidimensional FGM copula. Data and methodology are described in second part, results - in third.

Publisher:

Wydawnictwo Akademii Ekonomicznej im. Oskara Langego we Wrocławiu

Place of publication:

Wrocław

Date:

2006

Resource Type:

artykuł

Resource Identifier:

oai:dbc.wroc.pl:135858

Language:

pol

Relation:

Prace Naukowe Akademii Ekonomicznej im. Oskara Langego we Wrocławiu; 2006; nr 1133 ; Inwestycje finansowe i ubezpieczenia - tendencje światowe a polski rynek

Rights:

Wszystkie prawa zastrzeżone (Copyright)

Access Rights:

Dla wszystkich w zakresie dozwolonego użytku

Location:

Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu

Coverage:

Projekt dofinansowany ze środków budżetu państwa, przyznanych przez Ministra Nauki w ramach Programu Społeczna odpowiedzialność nauki II. Tytuł projektu: Nauka dla Społeczeństwa: Prace Naukowe AEW w otwartym dostępie (2005-2008)

Objects Similar

×

Citation

Citation style:

This page uses 'cookies'. More information