Search for: [Abstrakt = "Wśród instrumentów pochodnych od lat 90. XX wieku najszybszy rozwój nastąpił na rynku kredytowych instrumentów pochodnych \(Credit Derivatives\). Umożliwiają one wyłączenie specyficznego ryzyka kredytowego od innych rodzajów ryzyka \(np. ryzyka rynkowego czy ryzyka płynności\). Najpopularniejszym i najczęściej stosowanym kredytowym instrumentem pochodnym jest Credit Default Swap \- CDS. Celem artykułu jest przedstawienie modelu wyceny Credit Default Swap opartego na skróconym modelu wyceny ryzyka kredytowego zaproponowanym przez Jarrowa i Turnbulla"]

Number of results: 1